MaxLinear bevestigt deal om Silicon Motion over te nemen voor $3,8 miljard

5 mei 2022

MaxLinear (NASDAQ:MXL) bevestigde dat het ermee instemde om Silicon Motion (NASDAQ:SIMO) over te nemen voor ongeveer $3,8 miljard, of $114,34 in aandelen en contanten.

Houders van Silicon Motion (SIMO) ontvangen $93,54 in contanten en 0,388 gewone aandelen MaxLinear (MXL) per ADS, voor een totaalbedrag van $114,34, wat neerkomt op een premie van 48 procent; ten opzichte van de aandelenkoers van SIMO op 22 april, vóór nieuws rapporteert over een mogelijke verkoop, aldus een verklaring.

Bloomberg meldde vorige maand dat Silicon Motion (SIMO) een verkoop aan het onderzoeken was na interesse na een soortgelijk rapport uit Betaville dat er gespeculeerd werd dat een mysterieuze koper zich in de buurt van het halfgeleiderbedrijf bevond.

MaxLinear (MXL) is van plan de $3,1 miljard aan contant geld te financieren met contant geld van de gecombineerde bedrijven en volledig gecommitteerde schuldfinanciering van Wells Fargo Bank. De deal is niet onderworpen aan enige financieringsvoorwaarden en zal naar verwachting in de eerste helft van volgend jaar worden afgerond.

De deal zal naar verwachting jaarlijkse run-rate synergieën van ten minste $100 miljoen genereren, die binnen 18 maanden na het sluiten van de transactie moeten worden gerealiseerd, en zal naar verwachting onmiddellijk en "materieel" bijdragen aan de niet-GAAP-inkomsten van MaxLinear (MXL) per jaar. aandeel en cashflow.

Bloomberg meldde ook dat het in Taiwan gevestigde MediaTek (OTCPK:MDTKF) ook geïnteresseerd zou zijn in het uitbrengen van een bod op SIMO. Wedbush-analist Matt Bryson noemde MediaTek ook als potentiële overnemer van SIMO.

BMO Capital Markets treedt op als exclusief financieel adviseur voor MaxLinear, en Wilson Sonsini Goodrich & Rosati, P.C. treedt op als juridisch adviseur. Goldman Sachs (Azië) treedt op als exclusief financieel adviseur van Silicon Motion en Latham & Watkins LLP en K&L Gates treden op als juridisch adviseurs.

Maxlinear Inc zal morgen haar boeken over het afgelopen kwartaal aan de pers presenteren. Over 2023 komt de omzet van het bedrijf uit volgens de analisten uit op 474.21 miljoen dollar. Dit is fors minder dan de omzet over 2022 toen het concern 693.26 miljoen dollar ontving.

Historische omzetten en resultaten Maxlinear Inc in beeld plus taxaties 2023

De meeste analisten rekenen voor 2023 op een nettoverlies van 15 miljoen dollar. Over dit jaar houdt het bedrijf volgens de analisten een verlies per aandeel van 13 cent over. De koerswinstverhouding bedraagt hierdoor -143.08.

De consensus van de analisten luidt dat het concern geen dividenden uit zal gaan keren. Het doorsnee dividendrendement van de producenten van halfgeleiders ligt op een aantrekkelijke 1.79 procent.

Op basis van het huidige aantal uitstaande aandelen bedraagt de marktkapitalisatie van het bedrijf 1.46 miljard dollar.

Afgelopen vrijdag sloot het aandeel op 18.6 dollar.

Koershistorie Maxlinear Inc van 2007 tot 2023

Analist.nl Nieuwsdienst: +31 084-0032-842
nieuws@analist.nl

Copyright analist.nl B.V.
All rights reserved. Any redistribution, duplication or archiving prohibited. Analist.nl doesn't warrant the accuracy of any News Content provided and shall not be liable for any errors, inaccuracies or for any actions taken in reliance thereon.

Sectornieuws

Het sprookje van NVIDIA duurt voort

‘Q3-resultaten cruciaal voor momentum Nvidia’

ASML herhaalt doelstellingen voor 2030, maar onzekerheid blijft

Analisten:minder omzet Infineon in het verschiet

NXP plukt vruchten van samenwerking FRAMOS

Besi lost belofte nog niet in, maar toekomstvisie blijft overeind

Analisten verwachten over 2024 stijgende omzet BE Semiconductor

Landnieuws

Het sprookje van NVIDIA duurt voort

NIO heeft nog een lange weg te gaan

‘Q3-resultaten cruciaal voor momentum Nvidia’